در حالی که بایننس فعالیت نسبی خود را حفظ می کند، جریان ورودی کوین بیس بیت کوین و اتریوم سقوط می کند – جزئیات

بیت کوین در مسیری قرار دارد که سال را در محدوده منفی ببندد، تحولی که نگرانی های فزاینده ای را در میان تحلیلگرانی که به طور فزاینده ای برای بازار نزولی بالقوه پیش رو قرار می گیرند، تقویت کرده است. پس از ناکامی در حفظ شتاب بالاتر از سطوح مهم روانی و فنی، احساسات بازار به سمت احتیاط تغییر کرده است و سرمایه گذاران به دقت رفتار نقدینگی و جریان های مبادله را برای سیگنال های اولیه تغییر رژیم زیر نظر دارند.

خواندن مرتبط

تجزیه و تحلیل اخیر از Arab Chain، بر اساس معیار ارزش ورودی ارز (7 روزه تجمعی) کریپتوQuant، یک واگرایی قابل توجه در الگوهای نقدینگی بین صرافی های اصلی را برجسته می کند. این داده‌ها جریان‌های ورودی بیت‌کوین و اتریوم را جمع‌آوری می‌کند و دید وسیع‌تری از موقعیت‌یابی ریسک در بین دو بزرگترین دارایی‌های ارز دیجیتال ارائه می‌دهد.

در 24 نوامبر، زمانی که بیت کوین در حدود 88438 دلار معامله می شد، کوین بیس جریان های تجمعی هفت روزه را در مجموع حدود 21.0 میلیارد دلار ثبت کرد. در مقابل، بایننس شاهد ورودی های کمتر، هرچند قابل توجه، نزدیک به 15.3 میلیارد دلار بود.

آنچه برجسته است این است که این جریان های ورودی افزایش یافته در حالی رخ داده است که قیمت ها قبلاً بسیار پایین تر از اوج های قبلی بودند. به جای سیگنال دادن به انباشت تهاجمی، داده ها به افزایش تبادل اشاره می کنند فعالیت سازگار با تعادل مجدد پرتفوی، پوشش ریسک، یا آماده سازی برای توزیع بالقوه.

جریان های ورودی مبادلات با وجود ثبات قیمت بیت کوین، سیگنال کاهش نقدینگی است

تا 21 دسامبر، بیت کوین نزدیک به 88635 دلار معامله می شد. فقط اندکی بالاتر از سطوح اواخر نوامبر است و همچنان در محدوده ادغام باریکی قفل شده است. در حالی که اقدام قیمت پیشرفت کمی را نشان داد، داده‌های جریان مبادله به تغییر قابل توجهی در شرایط بازار اشاره کرد. ارقام به روز شده در زنجیره نشان می دهد که نقدینگی وارد شده به مکان های معاملاتی اصلی در طی تنها چند هفته به شدت کاهش یافته است، که نشان دهنده سرد شدن در فعالیت کلی بازار است.

کوین بیس که اغلب به عنوان نماینده ای برای جریان های سازمانی و مستقر در ایالات متحده استفاده می شود، شاهد کاهش جریان تجمعی هفت روزه به حدود 7.8 میلیارد دلار بود. این نشان دهنده کاهش شدید بیش از 60 درصدی در مقایسه با سطوح ورودی مشاهده شده در اواخر نوامبر است. بایننس نیز یک انقباض را تجربه کرد، اما این کاهش از نظر مادی کمتر بود، و در مجموع حدود 10.3 میلیارد دلار در مدت مشابه وارد شد. در نتیجه، بایننس در جریان خالص ورودی از کوین بیس در ماه دسامبر پیشی گرفت و پویایی قبلی را معکوس کرد.

این واگرایی نشان می دهد که در حالی که نقدینگی گسترده تر شده است، فعالیت معاملاتی بیشتر بر مکان های مرتبط با موقعیت یابی کوتاه مدت و مدیریت ریسک فعال متمرکز شده است. در عین حال، فقدان واکنش قیمت قابل توجه نشان می دهد که چگونه بیت کوین حتی با کاهش جریان های سرمایه جدید به تجارت خود ادامه داده است.

در مجموع، داده‌ها به بازاری اشاره می‌کنند که با کاهش گردش مالی و فوریت کمتر در هر دو طرف خرید و فروش عمل می‌کند. توانایی بیت کوین در محدود ماندن در میان جریان های ورودی در حال کاهش، نشان دهنده محیط نقدینگی آرام تر و محدودتر در مقایسه با شرایطی است که فقط یک ماه قبل مشاهده شد.

خواندن مرتبط

با ضعیف شدن روند روزانه، بیت کوین به زیر میانگین های متحرک مهم می رسد

بیت کوین در نزدیکی سطح 87900 دلار در نمودار روزانه معامله می شود و این حرکت اصلاحی را که پس از شکست شکست خورده به بالای 120000 دلار در اوایل سه ماهه آغاز شد، گسترش می دهد. این ساختار اکنون منعکس کننده یک تغییر واضح در پویایی روند کوتاه مدت است که قیمت کاملاً زیر میانگین متحرک روزانه اصلی است. قابل ذکر است که بیت کوین میانگین متحرک ساده 111 روزه و 200 روزه را از دست داده است. که هر دو شروع به غلت زدن کرده اند و به جای حمایت به عنوان مقاومت پویا عمل می کنند.

رد از منطقه 110,000 تا 115,000 دلار یک بالاترین پایین قاطع را نشان داد و به دنبال آن فروش فوری به سمت محدوده متوسط ​​80,000 دلار بود. از آن زمان، اقدامات قیمت به یک تثبیت محدود فشرده شده است، که به جای بازگشت تایید شده، تثبیت موقت را نشان می دهد. با این حال، ناتوانی در بازیابی میانگین‌های متحرک رو به کاهش نشان می‌دهد که تلاش‌های صعودی همچنان شکننده هستند.

خواندن مرتبط

رفتار حجم به چشم انداز محتاطانه می افزاید. فشار فروش در طول شکست اولیه افزایش یافت، در حالی که بازگشت‌های بعدی بر روی حجم کم اتفاق افتاد، که نشان‌دهنده اعتقاد محدود خریداران است. این عدم تعادل نشان می دهد که تقاضای خرید پایین وجود دارد اما به اندازه کافی قوی نیست که تغییر روند را مجبور کند.

از منظر فنی، منطقه 85000 تا 88000 دلاری به یک منطقه حمایت کوتاه مدت حیاتی تبدیل شده است. نگه داشتن پایدار می تواند امکان تشکیل محدوده را فراهم کند. ناکامی در دفاع از این سطح، خطر بازگشت عمیق تر را افزایش می دهد. برای بهبود احساسات، بیت کوین باید منطقه 95000 تا 100000 دلاری را پس بگیرد و بالاتر از میانگین روزانه مهم خود تثبیت شود.

تصویر برجسته از ChatGPT، نمودار از TradingView.com